在存款利率持續下行的行業背景下，近期部分中小銀行逆勢上調存款利率，引發市場關注。9月以來，微眾銀行3年期定存利率一度上調15個基點至1.75%，湖北監利農商銀行、廣東五華惠民村鎮銀行等也上調部分產品利率；蘇商銀行、華瑞銀行等重啟或上調5年期產品，部分利率觸及2%。與此同時，工、農、中、建、交五大行1年期定存掛牌利率仍為0.95%，郵儲銀行為0.98%，二季度末行業凈息差1.41%。
微眾銀行9月1日將3年期定存利率由1.60%上調15個基點至1.75%，2年期由1.70%下調至1.60%。9月21日，該行App顯示，1年、2年、3年、5年期利率分別為1.50%、1.60%、1.75%、1.60%，3年與5年倒掛。不止微眾銀行，近段時間來，湖北監利農商銀行“福滿盈”大額存單1年、2年、3年期利率由1.15%、1.15%、1.55%升至1.30%、1.40%、1.75%；廣東五華惠民村鎮銀行2年、3年期利率分別上調11個、33個基點至1.28%、1.58%；谷城農商銀行、保康農商銀行、宜城農商銀行等也上調部分存款產品利率。不過，同期仍有不少中小銀行下調存款利率，調整并非單邊上行。
中長期產品同步回歸。2025年11月，國有六大行陸續下架5年期大額存單，多家股份行、中小銀行停售5年期定存。2026年7月起，中國銀行、農業銀行、建設銀行率先重啟5年期大額存單，工商銀行8月跟進；華夏銀行、平安銀行等股份行，蘇商銀行、常熟農商銀行等中小銀行也陸續推出。蘇商銀行7月1日起執行的利率表顯示，5年期定存利率2.1%；8月該行上架5年期大額存單，20萬元起售，年利率1.85%。華瑞銀行6月30日將5年期定存利率由1.90%上調至2.00%。國有大行5年期大額存單利率為1.55%或1.60%。
行業整體利率仍在低位。目前工、農、中、建、交五大行1年期整存整取掛牌利率均為0.95%，郵儲銀行為0.98%，自2025年5月最后一輪調降后未再上調，處于歷史最低位；中小銀行定存利率普遍在“1”字頭，倒掛現象常見。截至2026年二季度末，行業凈息差小幅回升至1.41%，民營銀行凈息差較一季度末上行1個基點至3.63%。央行數據顯示，截至8月末，人民幣存款余額347.67萬億元，同比增長7.7%；前八個月人民幣存款增加18.99萬億元，其中住戶存款增加6.99萬億元。
專家認為，部分中小銀行提價是負債端壓力下的階段性選擇。博通咨詢金融業資深分析師王蓬博表示，民營銀行獲客渠道單一，存款來源高度依賴線上，適度上調利率是吸引資金最直接手段；但銀行不會盲目放量，大多控制規模，將其作為補充負債工具。
天府立言金融研究院院長曾剛指出，部分中小銀行上調3年、5年期利率、限量推出5年期大額存單，核心是應對存量存款留存、季節性攬儲和本地客戶留存壓力；在利率下行環境中，儲戶鎖定長期收益需求仍在，少量較高收益產品具備吸引力，銀行也可借此拉長負債久期、提升資金穩定性。
展望后續，監管引導壓降高成本存款、優化負債結構的方向未變。王蓬博認為，一旦存款規模達標、資金供需重回平衡，高息長期定存大概率會再次收緊或下架；民營銀行長期發展不能一直依靠高息存款獲客，需轉向挖掘信貸業務收入。曾剛表示，壓降長期高息負債仍是行業主線：國有大行可在控制總體負債成本前提下適度發行長期產品穩定負債，股份制銀行更側重財富管理、交易結算與客戶分層定價，城商行、農商行需平衡本地攬儲、流動性管理與客戶黏性，局部較高利率留存客戶或延續，但規模難以持續擴張。浙江大學國際聯合商學院（ZIBS）助理教授邵輝認為，其他機構大規模跟進可能性不大，民營銀行這波操作更像個案，其他類型銀行大概率保持觀望，繼續壓降長期高息負債。整體看，存款利率下行趨勢未改，部分中小銀行上調利率、重啟中長期產品更多是結構性、階段性調整，后續市場機構分化將更明顯。（記者 向家瑩）
轉自：經濟參考網
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